Спрос на чипы в настоящее время пока не достиг рекордного максимума, но, несмотря на спад в отрасли, средняя цена продажи (ASP) 300-мм пластины TSMC выросла до 6611 долларов в четвертом квартале 2023 года, увеличившись на 22% за один год. Это связано с развитием 3 нм техпроцесса
Во многих отношениях поставки пластин TSMC доказывают именно это: фабрика номер один в мире отгрузила 2, 957 млн. пластин диаметром 300 мм в четвертом квартале 2023 года по сравнению с 3 702 миллионами в четвертом квартале 2022 года и ниже трех миллионов впервые с 2020 года. При этом наблюдалось лишь небольшое снижение доходов.
Чистая выручка TSMC за четвертый квартал 2023 года составила $19,62 млрд, что на 1,5% меньше, чем $19,93 млрд в четвертом квартале 2022 года, несмотря на значительное падение поставок пластин на 20,1%. Между тем, как заметил аналитик Дэн Нистедт, средняя цена обработанной 300-мм пластины TSMC достигла 6611 долларов в четвертом квартале 2023 года по сравнению с 5384 долларами в четвертом квартале 2022 года. Это связано с увеличением поставок пластин на базе N3 TSMC своим альфа-клиентам, включая Apple.
По оценкам некоторых аналитиков, TSMC может взимать до 20 000 долларов за пластину, обработанную с использованием технологии N3, и хотя эта цифра может быть не совсем точной (поскольку котировки TSMC зависят от многих факторов), дело в том, что TSMC берет за N3 гораздо больше, чем за техпроцессы N4/N5 или N6/N7.
Изображение: Dan Nystedt/X
Нужно заметить, что рост цен на пластины, произведенный по новейшим техпроцессам, в значительной степени способствовал всему росту полупроводниковой промышленности в последние годы, по словам Стейси Расгон, старшего аналитика подразделения полупроводников и полупроводникового оборудования США в Bernstein Research.
«Насколько ценообразование способствовало росту полупроводниковой промышленности в последние годы?». Будете ли вы удивлены, узнав ответ: «Больше, чем все остальное?» Новые технологии технологических узлов со временем становятся намного дороже. Отчет Rasgon показывает, что, хотя общее количество отгруженных чипов (единиц) фактически снизилось с 2019 по 2023 год, средняя цена продажи (ASP) значительно выросла, что привело к большему росту доходов производителей чипов.
Изображение: Stacy Rasgon, Bernstein Research/X)
Говоря о более дорогих технологических узлах, следует отметить, что 15% выручки TSMC от пластин в четвертом квартале 2023 года пришлось на пластины, обработанные по технологии N3, тогда как на технологии N5 и N7 пришлось 39% и 17% соответственно. В денежном выражении технология N3 принесла TSMC $2,943 млрд, технология N5 принесла $6,867 млрд, а технология N7 принесла $3,3354 млрд. В целом, узлы передовых технологий TSMC (N7, N5, N3) принесли 67% ее общего дохода от полупроводниковых пластин. Более того, более широкая категория, включающая все технологические процессы на основе FinFET, составила 75% продаж пластин компании.